初二日、初九日两被呼召，侍坐函席，诲以话言，遂及边计。忧众之所不忧，又将为人所不能为，以为当及虏无事时，大为边防，事至图之，无及于事，非以身任天下之责者，其谁知之？岂特门生故吏忻幸之私，实宗社苍生之望。仆后生妄庸，既被恩奖，当时不避狂斐，随问辄对，言不尽意，退而惘然。今当远去钧屏，思报万一，不知所出，愿效一言，敢疏管窥，庶有山海涓尘之补，伏惟钧慈采察而审图之。比年人情苟且，类少深远之谋，众人幸于偷安，狂妄则希生事。偷安固一切不问，生事则轻议伐人。且不备不虞，不可以师；不知彼己而轻易用兵者，百战百殆而已。虏人之情，传闻常多失实。其在兵法，用间号为尤难。古人譬水之能载舟覆舟，不轻信之如此。圣人内求诸己，无取于物，我自能而何敌之问焉？国家上当同君臣之心，明忠邪之辨，众贤登进，百度自举，感神格天，何求不获？区区夷虏，夫何足道！其次淮堧之地，当施罗落；江流海道，合置水军。昨闻山阳、合肥之谋，规模既已略尽，江海之备，则殊未闻。其间间道所行，我之素不讲者，天长可以入维扬，清流可以向六合，肥水可以下合肥；北峡之隘，庐江之径，与武昌之近，新息、秭归之比；商于、贾堑、三关直趋荆、鄂，子午南达梁、洋，洮、岷东近威、茂。前人用兵所经，斥候又当明远，忽而不备，则邓艾江油之事，不可便谓无之。冲要虽有重兵之屯，坚城之守，中无民力，且乏粮械之资，则亦未可谓之万全。人情苟安，不知为备之说，欲为守禦，固当力施行之。言议悠悠，何益于事！至如用兵一事，起于喜事之臣。窃尝论以孙子始计之书，盖未知其可也。方今人人异意，不可谓道；灾变数起，不可谓天；以江左而争中原，不可谓地；以贪戾而帅骄卒，不可谓将；将士不相安习，不可谓法。于斯五者，曾莫之计，又不可谓知之也。恭惟主上天纵之圣，曾非龙荒所得伦拟，则主孰有道，在所不论。至于将孰有能，天地孰得，法令孰行，兵众孰强，士卒孰练，赏罚孰明，彼固不容尽知，其在我者亦可以知之矣。虏能包藏隐忍以成鸣镝之事，未可以无能视之。捕盗之军、归卧之帅，又安知非彼之谋？前虏方易主时，我以全师临制其后，尚无尺寸之效，则今未易图也。我自隆兴、乾道之后，星文屡变，水潦荐臻，流离之民充满道路，骄悍之卒气凌州府；或悖而辱长吏，或起而为盗贼，皆有形验，安可谓加于虏？且以区区江左，经纬中夏，以一图九，古人固已寒心，求之时贤，恐不易办，虽以恩地之重，仆犹以为未可必也。方今兵力既弱，财力空匮，所恃以战者不过三衙、御前之众，旧人既已垂尽，江南白丁未可望以持久。所仰以济者，不过常平钱米，应在虚数，州县尽然，问之甚多，求实无有，赈济已自不给，必将上误军计。以此用众，其能济乎？兵交于前，人困于后，安知卢循之盗，寄奴、霸先之将，不又起于萧墙之内？事至而悔，将何及哉！昔宋文帝河南之谋，其算殆无遗策，终无成济，胡马饮江而治遂衰；太祖皇帝谋取幽州，赵普以为必得，问将谁守，因不复言。今之治功与一时之将帅，未能贤于元嘉之世，其望太祖固已辽绝，不监不法，将恐辱甚于饮江；即幸胜之，仆窃意其方劳庙算也。主上用兵之意，每形天语，空言挑虏，兵计固当然乎？有谋人之心而使敌人疑之，殆矣。枢密忠诚体国，愿垂深念。致君尧舜，望惟以仁义纲纪为本；备边之计，幸勿为浮议摇动。至于用兵，则请留待十年之后，必以机会而举。人才既富，彝伦既叙，虏之世世淫暴，必将有颉利之功矣。且自古未有寄任不专，孤立无助，小人不去，而能成功立事者。诚能和同君臣之际固善，如曰事出九重，制不在己，则当以义进退，不可身坐庙堂而叹志之不伸也。仆受恩深厚，不知言之妄发，万死未足以谢，惟幸察之！